Als Kino, ein armer indischer Perlenfischer, die Perle der Welt findet, glaubt er, dass sich sein Leben magisch verwandeln wird. Er wird Juana heiraten, und ihr Sohn Coyotito wird zur Schule gehen können. Von seinen Träumen besessen, ist Kino blind für die Gier und sogar die Gewalt, die die Perle in ihm und seinen Nachbarn hervorruft.