Praktiker und Forscher, die mit Daten der Finanzmärkte arbeiten, wissen, dass die Renditen von Vermögenswerten sich nicht gemäss der glockenförmigen Kurve verhalten, die mit der gaussschen oder normalen Verteilung verbunden ist. Tatsächlich könnte die Verwendung von gaussschen Modellen, wenn die Renditeverteilungen von Vermögenswerten nicht normal sind, zu einer falschen Portfoliowahl, einer Unterschätzung extremer Verluste oder falsch bepreisten Derivaten führen. Folglich gewinnen nicht-gausssche Modelle und Modelle, die auf Prozessen mit Sprüngen basieren, unter Praktikern der Finanzmärkte an Beliebtheit. Nicht-gausssche Verteilungen sind das zentrale Thema dieses Buches, das die Ursachen und Folgen von Nicht-Normalität und Zeitabhängigkeit sowohl bei Vermögensrenditen als auch bei Optionspreisen behandelt. Eines der Hauptziele ist es, die Kluft zwischen den theoretischen Entwicklungen und den praktischen Implementierungen dessen zu überbrücken, was viele Anwender und Forscher als anspruchsvolle Modelle wahrnehmen.